14
Bře
2017
Z osmi penzijních společností se jen tři dokázaly dostat nad inflaci a splnily tak svoji hlavní úlohu, a to zachovat reálnou hodnotu úspor. Peníze nejlépe zhodnotily společnosti Allianz, Axa a Česká pojišťovna.

Ředitel investic a treasury Petr Podolka za loňského "vítěze" Allianz řekl: "Výhodu máme v tom, že vlastníme dluhopisy, které mají vysoké výnosy. K naší loňské výkonnosti pozitivně přispěly i výnosy z akciové složky, části portfolia zainvestované do korporátních dluhopisů a posílení amerického dolaru vůči koruně v druhé polovině roku."

Ke konci roku 2016 měli češi uzavřeno celkem 4,536 milionů smluv s penzijními společnostmi, počet nově uzavřených smluv vzrostl o čtvrtinu na 195 508. Stát loni poslal lidem na spoření na důchod 6,6 miliardy korun (+0,4%), na jednu smlouvu průměrně přispěl za měsíc 127 korun (+2,7%).

Relativně nízké zhodnocení tohoto typu spoření je vyváženo jistotou účastníků, že jejich peníze se ze zákona nemohou znehodnotit. Pro typického vlastníka penzijního spoření, který spoří +/- 700 korun měsíčně, nedostává příspěvky od zaměstnavatele, se roční zhodnocení za loňský rok blíží ke čtyřem procentům.

Efekt nízkého zhodnocení u tohoto typu připojištění chcete-li spoření tlumí štědrá státní podpora. Při měsíční úložce v rozmezí 300 - 999 korun to dělá 90 korun + 20% z částky přesahující 300 korun. Za tisíc a více korun dostane klient od státu 230 korun.

Dlouhodbě nejúspěšnější penzijní společnosti z pohledu výnosů v letech 2011 - 2015:

Allianz ... 1,83 %
AXA ... 1,51 %
Conseq ... 1,42 %
Česká pojišťovna ... 1,78 %
Česká spořitelna ... 1,45 %
ČSOB ... 1,57 %
Komerční banka ... 1,51 %
NN ... 1,45 %
Inflace ... 1,46 %